Captives worden nog steeds gebruikt voor een breed scala aan risico’s, zo blijkt uit het Onderzoek Airmic: Captives worden nog steeds gebruikt voor breed scala aan risico’s , dat is opgesteld in samenwerking met captive manager Artex en verzekeraar HDI.
Uit het onderzoek komt naar voren dat schadeverzekeringen nog steeds veel voorkomen, terwijl employee benefits en bijbehorende stop-loss-regelingen steeds vaker via captive verzekeringsmaatschappijen worden afgesloten. Bedrijfsonderbreking, algemene aansprakelijkheid, stop-loss voor employee benefits, cyberverzekeringen en beroepsaansprakelijkheid behoorden tot de meest genoemde dekkingen die door de captives van de respondenten werden afgesloten.
Het rapport onderzoekt hoe aangesloten organisaties captive-verzekeraars gebruiken om risicofinanciering te ondersteunen, toegang te krijgen tot herverzekeringsmarkten en in te spelen op veranderende bedrijfsrisico’s,. De bevindingen uit het rapport laten zien dat veel organisaties captives gebruiken om zowel traditionele als nieuwe risico’s af te dekken. Respondenten van het onderzoek rapporteerden jaarlijkse premievolumes in hun captives variërend van minder dan £ 1 miljoen tot meer dan £ 200 miljoen.Volgens het rapport varieerde het beheerde vermogen van captives ook aanzienlijk, wat de uiteenlopende omvang en volwassenheid van captive programma’s onder de respondenten weerspiegelt.
Uitbreidingsplannen
Uit het onderzoek bleek dat veel respondenten de rol van hun captives willen uitbreiden tot buiten de traditionele verzekeringsfuncties. Volgens het rapport maakt 76% van de respondenten al substantieel gebruik van hun captive voor verzekeringsdoeleinden en is van plan deze te gebruiken voor aanvullende dekkingen of diensten, waaronder riskmanagementactiviteiten, dataverzameling en andere bedrijfsfuncties. Ook de omstandigheden op de commerciële verzekeringsmarkt hebben de inzet van captives door sommige organisaties beïnvloed.
Uit het onderzoek bleek dat 42% van de respondenten hun gebruik van captives heeft verhoogd als gevolg van de omstandigheden op de zakelijke markt, terwijl 58% geen verhoging om die reden rapporteerde.
Vestigingsplaats
Het rapport onderzocht ook de vestigingsplaatskeuze van de respondenten. Guernsey was de meest gerapporteerde vestigingsplaats voor captive verzekeraars, gevolgd door het eiland Man en Vermont. Airmic merkt op dat vestigingsplaatsbeslissingen worden beïnvloed door de specifieke bedrijfsdoelstellingen, eigendomsstructuur en wettelijke overwegingen van elke captive.
De meeste respondenten gaven aan één captive te beheren, hoewel sommige organisaties meerdere captives gebruiken om verschillende bedrijfsdoelstellingen of geografische behoeften te ondersteunen. Volgens het rapport gebruikt 86% van de respondenten één captive, terwijl kleinere percentages aangaven twee of vier captive entiteiten te beheren.
Meerwaarde
Bij de evaluatie van fronting-overeenkomsten rangschikten respondenten flexibiliteit in de acceptatiecriteria, de afhandeling van claims, de vereisten voor onderpand en de omvang van het lokale netwerk van een fronting-verzekeraar als hun belangrijkste overwegingen. Volgens het rapport werd flexibiliteit in de acceptatiecriteria aangemerkt als de belangrijkste factor bij de selectie van een fronting-partner. Uit het onderzoek bleek dat veel eigenaren van captives mogelijkheden zien om meer waarde uit hun captive structuren te halen.
Volgens Airmic noemden respondenten de risicobereidheid van de organisatie, interne governance en besluitvorming, de middelen van de captive en de mogelijkheden voor data en analyses als factoren die van invloed kunnen zijn op het vermogen van een captive om toegevoegde waarde te leveren. Toegang tot herverzekeringsmarkten blijft een belangrijk onderdeel van de captive-verzekeringsstrategie.
Toegang tot herverzekeringsmarkten
Uit het rapport bleek dat 34% van de respondenten toegang tot herverzekeringsmarkten via hun captive als noodzakelijk beschouwt, terwijl nog eens 24% dit als cruciaal omschreef. Volgens het rapport maken organisaties steeds vaker gebruik van captives om toegang te krijgen tot een bredere dekking, de kapitaalinzet te optimaliseren en extra capaciteit te verkrijgen.
Het onderzoek ging ook in op governancepraktijken. Respondenten waren verdeeld over de vraag of de besturen van captives over de juiste mate van onafhankelijkheid en expertise beschikken om moederorganisaties effectief te kunnen uitdagen. Volgens het rapport antwoordde 24% ja, 34% gedeeltelijk, 38% was onzeker en 3% nee.
Technolgie
De adoptie van technologie kwam naar voren als een ander aandachtspunt. Uit het rapport bleek dat veel respondenten nog steeds vertrouwen op spreadsheets en handmatige processen voor het beheer van captive-activiteiten, terwijl minder organisaties aangaven gebruik te maken van specifieke captive-managementsoftware.
Volgens Airmic kunnen verbeterde mogelijkheden voor databeheer en -analyse bijdragen aan beter onderbouwde besluitvorming en operationele efficiëntie. Uit het onderzoek bleek dat er grote belangstelling is voor het voorgestelde kader voor captive verzekeringen in het Verenigd Koninkrijk. Bijna de helft van de respondenten die momenteel geen captive verzekering hebben, gaf aan dat een evenredig Brits captive regime hen ertoe zou kunnen aanzetten er een op te richten, aldus het rapport. Voor organisaties
Organisaties die al captive verzekeringsmaatschappijen hebben, tonen uiteenlopende interesse in het gebruik van een toekomstige vestigingsplaats in het Verenigd Koninkrijk. Volgens Airmic geven sommigen aan geïnteresseerd te zijn in het oprichten van nieuwe captive verzekeraars in het VK, anderen in het verplaatsen van bestaande captive verzekeraars, terwijl weer anderen beide opties zouden overwegen, afhankelijk van het uiteindelijke regelgevingskader.
